12月17日，国联证券发布《国联证券股份有限公司对于刊行股份购买资产并召募配套资金暨关联交旧事项赢得上海证券交往所并购重组审核委员会审核通过的公告》称，字据上海证券交往所并购重组审核委员会（简称“上交所重组委”）发布的《上海证券交往所并购重组审核委员会2024年第6次审议会议截止公告》，公司刊行A股股份购买民生证券99.26%股份并召募配套资金获上交所重组委审核通过。后续，本次交往在经中国证监会应许注册以及本次交往所触及的证券、期货、基金股东阅历及股东变更事宜进程中国证监会联系部门核准后，即可崇拜实行。

商场并购重组方面资深众人暗示，自9月27日干系肯求材料赢得受理以来，不到三个月的技术，交往所就审核通过了本次交往，标明本次交往充分契合面前监管导向，同期亦然连年来商场上第一单通过交往所审核的券商并购案例。后续待证监会作出应许注册的决定后，即可实行本次交往。

券商商场化并购首单落地在即

12月17日，上交所重组委召开2024年第6次并购重组审核委员会审议会议，对国联证券拟刊行A股股份购买民生证券99.26%股份并召募配套资金的肯求进行了审议。这次会议的审议截止为：本次交往相宜重组条款和信息清晰要求。

上交所官网浮现，重组委会议现场问询的主要问题为：请上市公司代表聚会与本次交往配景交流或左近的交往案例的商场可比交往价钱，施展本次交往目的资产的评估是否合理以及交往订价是否公允。同期，请独处财务参谋人代表和评估师代表发标明确主见。

自9月27日获上交所受理后，不到3个月技术，“国联+民生”重组决策即获交往所审核通过。国联证券暗示，国联与民生的并购重组，既是积极反应党的二十届三中全会精神、中央金融使命会议精神，贯彻落实老本商场“1+N”政策体系要求的要紧门径，亦然本身作念优作念强，积极打造一家业务特点昭彰、商场名次靠前、具有较强详尽竞争力的大型证券公司，更好支握处事新质坐褥力、进步产业质效，全面助力经济高质地发展的战术举措。

字据国联证券公告，这次交往尚需中国证监会应许注册以及本次交往所触及的证券、期货、基金股东阅历及股东变更事宜进程中国证监会联系部门核准后方可崇拜实行。

有商场资深东说念主士称，“国联+民生”这次审核通过可谓预料紧要，一方面是中央金融使命会议后获交往所审核通过的首单券商并购案例，在券商商场化并购重组案例中具有风向标预料；另一方面亦然沪锡两地共同打造的长三角一体化发展的示范性案例。

“1+1>2”

方针直指一流投资银行

国联证券曾暗示，公司将稳当有序鼓动与民生证券的整合使命，锚定“打造一流投资银行”方针，握续完善优化体制机制，激活纠正发展活力，夺目系统集成，在限制、质地和效益上竣事“1+1>2”的协同效应，马上进步行业地位和详尽竞争力，快速进步金融处事截止和水平。

字据前期的上会稿，昔时通过两家券生意务的有用整合，进一步加强其业务结构和区域上风的互补交融，发达各方上风资源的战术协同作用，显贵进步上市公司平台的商场竞争力。国联证券、民生证券老本实力左近，但在金融机构业务准入、业务阅历肯求、行业分类评价等方面尚存在一定的局限性，难以充分发达各自资源上风。具体而言，国联证券、民生证券在业务方面具有较强的结构和区域上风互补性。

从业务上风方面看，民生证券的投资银行业求实力超过，连年来民生证券选拔“投资+投行+投研”的绸缪花样，以投资银行业务为特点，以商议业务为撑握，同期鼎力发展固定收益投资业务与股权投资业务，竣事投资银行业务、机构商议业务与股权投资业务的相互促进，并变成了一定上风；而国联证券在资产解决、基金投顾、资产证券化以及滋生品业务等方面具有昭彰特点及上风。

字据国联证券《刊行股份购买资产并召募配套资金暨关联交往解评话（草案）》，2024年1月至9月，沪深北交往所共审议通过35单IPO名目，触及保荐机构19家，其中民生证券过会名目2单，名次比肩第三。在业内东说念主士看来，归拢后的新公司能快速进步投行及股权投资实力、扩大客户群体资源，充分挖掘已上市和拟上市客户老本运作需求，借助“科创板八条”“并购六条”的政策东风，鼎力发展并购重组业务，加固投资银行业务上风，更好助力经济高质地发展。

从区域上风方面看，民生证券分支机构网点重心袒护河南地区，在河南地区具有较强的商场影响力；国联证券在无锡及苏南地区具有较强的商场影响力和较高的商场占有率。

有商场资深金融分析师称，公司净资产限制将置身行业第16名。瞻望将在两边整合的基础上进一步增强详尽实力，一是与民生证券的投行上风、区域布局变成协同，进步业务竞争力；二是经受兼并后大幅进步净老本与详尽实力，为恒久发展蓄势。